保加利亞人的民族特質很不清晰，不是宗教的問題，因為雖然多數講保加利亞語的人信奉東正教，但也有一些是穆斯林。也許是種族問題，但他們算斯拉夫人呢，還是算來自東方的遊牧民族，如蒙古人或混種？畢竟，他們的語言都很相似。和其他巴爾幹國家一樣，保加利亞民族主義是個新興事物，或許比其他地方更新，因為保加利亞人自14世紀起就在奧斯曼帝國的統治之下，比其他巴爾幹國家存在時間都長。19世紀70年代，保加利亞人終於反叛，格萊斯頓一些最著名的演講就是土耳其人大肆屠殺保加利亞人時所做的。然而到1919年，西歐不再視保加利亞為受害者，而更願意把它看作不可靠的暴徒。至於保加利亞的國界（主要由羅馬尼亞和南斯拉夫事務委員會解決），英法專家一致認為應該縮小。

從它成為現代國家之日起，保加利亞就像變形蟲一樣搖擺不定。1878年，保加利亞從奧斯曼帝國脫離，成立了一個巨大的自治國，領土向西一直延伸到阿爾巴尼亞，向南延伸至愛琴海北端。這讓其鄰國和大國都有點難以接受。塞爾維亞搶奪了大部分馬其頓地區，希臘霸佔了色雷斯西部，土耳其人佔領了色雷斯東部。1912年，短暫的擴張之後，保加利亞南部的多布羅加被羅馬尼亞奪走。收復失地成了保加利亞民族夢想的一部分，它更偉大的夢想是再現保加利亞10世紀的輝煌，當時的它西至亞得里亞海，東至黑海。

如果說羅馬尼亞人是巴爾幹的那不勒斯人，那麼大約500萬的保加利亞人（1919年時的資料）就是低地蘇格蘭人。保加利亞人頑強、勤勞、節儉、沉默寡言，以倔強著稱。當地有句諺語這樣說：“保加利亞人可以坐在牛車上捕獵到野兔。”大戰中，保加利亞最想得到的是馬其頓，這也是其國王——野心勃勃、老謀深算的德國王子——在歐洲被稱為“狡猾的費迪南”的一個目標。擁有馬其頓不但可以控制愛琴海岸，而且可以掌握連線中歐和南歐以及中東的山谷和鐵路。忖度之後，費迪南及其政府認為還是同盟國的開價更誘人，因此，1915年秋，保加利亞對塞爾維亞發起進攻，協約國也對其宣戰。保加利亞曾一度佔領多布羅加南部及馬其頓大部分地區，但到1918年，由於武器和食物缺乏，其軍隊無力作戰。保加利亞成為第一個投降的同盟國成員。

保加利亞戰敗後，費迪南退位，回到其位於奧匈帝國的宅邸消遣度日，觀賞愛鳥——除母親之外的最大的人生樂趣。其繼任者是他的兒子鮑里斯，瘦弱而鬱鬱寡歡。鮑里斯人生最大的樂趣是開火車；東方特快的司機接到警告，不許他接近駕駛室。他的臣民認為他是個傻瓜，或者連傻瓜都不如。大部分觀察家都認為他在位時間不會太長，他自己也這麼認為。協約國在一旁焦慮不安，保加利亞會走共產主義道路嗎？如果它拒絕和約怎麼辦？正如英國軍事代表在1919年指出，“協約國沒有軍隊，而且，如果引發全國性暴亂，將一發不可收拾。”

亞歷山大·斯塔姆博里斯基這個人物舉足輕重。有英國觀察家認為他“就像黑莓叢中流竄的土匪”。作為保加利亞共和黨領袖，他和鮑里斯處處相反：強大有力、粗魯、自信、精力旺盛。他每天在自己的小農舍健身一小時。與鮑里斯不同的是，他並不懼怕費迪南。當保加利亞傾向德國和奧匈帝國時，他不但私下攻擊國王，還把細節發表在文章中並因此被關進監獄。

農民出身的斯塔姆博里斯基成就了輝煌。雖然他曾在德國一所大學讀過書，但說話依然比較粗俗。許多人懷疑他是共產主義者，但實際上他是一個信仰社會主義的農民，對共產主義和資本主義都持懷疑態度，這在小農階級佔多數的國家是個引人注目的組合。他直言他們對市民階層及上層階級的懷疑。“誰把你們送到戰場？”他問，“誰讓你們失去了馬其頓、色雷斯和多布羅加？是他們。”

1918年9月，保加利亞軍隊潰敗，費迪南向宿敵求援。斯塔姆博里斯基出面穩定了軍心。次年秋，他當選為首相。但奇怪的是，他沒有廢除帝制，也許是因為他對“懦弱的小國王”鮑里斯動了惻隱之心。此外，1919年，保加利亞再也經受不起更多的###，但它幾乎處處受敵。土耳其人和保加利亞人長期不合；北部邊境的羅馬尼亞軍隊正準備南下；希臘正在南部邊界集結部隊，並指責保加利亞的罪行包括偷牛事件。它只和南斯拉夫有友好相處的希望。昔日的夢想——將塞爾維亞和保加利亞合併成南斯拉夫國——在兩個國家都沒有完全泯滅（實際上，二戰後，鐵托元帥又重新啟用了這個夢想）。鑑於保加利亞在戰爭中的表現——先是在一次鉗形運動