號戰列艦上的字旗迎風飛舞，俄第一戰隊旗艦蘇沃洛夫公爵號舵機失靈、向左傾斜八度，艦隊司令溫斯基中將受傷陷入昏迷；第二戰隊旗艦奧斯利亞比亞號失去動力，全艦籠罩在大火之中。日軍改良的下瀨火藥殺傷力大增，加上日軍士兵準確的命中率，導致俄艦隊損失慘重。

日軍在戰前的訓練堪稱瘋狂，耗費了庫存一半的彈藥，在這場戰鬥中發揮了重要的作用，幾乎達到了“每彈必中”。

1905年6月23日10點30分，奧斯利亞比亞號被擊沉，在濃煙中俄艦隊拼命的向北方逃竄，日艦隊一度失去了俄艦的身影，但時而重新捕捉到俄艦隊主力。早先擔任斥候任務的日軍第3、4、5、6戰隊則集中火力攻擊俄國的巡洋艦、驅逐艦和補給艦。

下午1點十五分。亞歷山大三世號戰列艦多處中彈，最後被擊沉，2點二十分，日本富士號戰列艦在與俄博羅季諾號戰列艦的對決中。失去了原本歷史上的好運，反而被博羅季諾號擊中鍋爐艙併發生爆炸，頃刻沉沒。這是戰爭以來日本沉沒的第一艘主力艦。

可惜俄國人的喜悅只持續了不到一個小時，旗艦蘇沃洛夫號戰列艦多處受損，只剩一門75毫米尾炮尚在還擊。最後在日軍魚雷快艇隊的攻擊下，於3點零八分沉沒。

此時離天黑還有很長一段時間，昏迷的俄艦隊司令溫斯基無法指揮戰鬥，第二戰隊司令福克山少將代替指揮。在這種情況下如果俄艦隊一味逃亡，在天黑之前無比要承受更多的戰艦沉沒，還不如拼死一戰。

而福克山也是如此決定的，老毛子的血性突然爆發，戰鬥民族終於在海上表現出了頑強的鬥志。福克山少將將剩餘的主力艦集中起來，與東鄉的聯合艦隊正面決戰。

23日下午三點五十分，俄艦隊納瓦林號沉沒。四點十一分，納西莫夫上將號被擊沉。四點三十二分，日八島號戰列艦被擊沉。此時雙方主力艦的對比是8比10，日本領先，老毛子的瘋狂讓日本人苦不堪言，但還是逐漸佔據了主動，俄軍士氣再次動搖，第三戰隊司令諾伯加托夫少將請求撤出戰鬥，回到海參崴後再作打算，但被福克山拒絕。事實證明。如果按照諾伯加托夫的想法撤退的話，俄艦隊很有可能像原本歷史一樣全軍覆沒。

23日下午5點二十二分，俄艦隊偉大的西索伊號被擊沉，十分鐘後第三戰隊旗艦尼古拉一世號戰列艦被擊沉。俄艦隊主力艦隻剩下6艘。但尼古拉一世在沉沒前，第三戰隊瘋狂圍攻日本第二戰隊旗艦出雲號裝甲巡洋艦，出雲號的高航速和速射炮讓俄第三戰隊無功而返，卻意外的在戰鬥中擊沉了日第一戰隊敷島號戰列艦。

下午6點三十分，俄艦隊只剩下四艘主力艦，在日聯合艦隊九艘主力艦的圍攻下岌岌可危。海戰表明。日軍八艘裝甲巡洋艦發揮了關鍵性的作用，在戰列艦的對轟中，克虜伯硬化裝甲已經普及並且表現逆天，而硬背帽的新式穿甲彈還沒有誕生，一次戰列艦的大口徑炮彈無法發揮穿深優勢，無被帽的穿甲彈在克虜伯硬化裝甲面前被磕碎。而且雙方大部分戰列艦都沒有裝備隨同伺服的新式炮塔，除了日軍三笠號戰列艦裝備著此種炮塔，其餘戰艦均需要較長時間才能發射主炮。因此，具備出色防護、強大火力、20節統一機動能力的日軍裝甲巡洋艦就像大黃蜂在蜜蜂中間自由出入獵殺，直到殺光整支俄國艦隊。

好在俄艦隊終於撐到了夜幕降臨，福克山少將帶領剩餘的四艘主力艦潛入夜色之中，並向海參崴方向逃逸。東鄉平八郎將追擊任務委託給魚雷艇分隊，其餘日艦全部撤離戰區，並於次日向鬱陵島集合。

在此之前，俄艦隊巡洋艦分艦隊司令恩科維斯特少將早在入夜前就脫離戰場，帶領奧爾濟號巡洋艦、阿芙樂爾號巡洋艦、珍珠號航向南方，企圖進入廣州港尋求庇護。

海面戰鬥激烈昂揚，潛伏在海面下的潛艇大隊將情報完整準確的傳遞給了後方。呂海對於俄國艦隊的命運毫不關心，損失慘重的他們將徹底失去在遠東海面的話語權。他關心的是此次作戰的目標，日本聯合艦隊。

根據情報，聯合艦隊主力正趁著夜色向鬱陵島方向集結，他們損失了三艘戰列艦，分別是富士號、八島號和敷島號，這三艘戰列艦都是相對較老的戰艦，對於日本聯合艦隊的影響不是很大。特別是聯合艦隊的裝甲巡洋艦沒有受到損失，主力儲存的比較完好。

1905年6月23日凌晨，一群海狼慢慢彙集，並向日聯合艦隊主力方向圍攏。夜色中的海狼猶如發現了獵物的鯊魚，嗅著血腥味迅速趕來，三十艘潛艇將作為第一攻擊大隊，率先發動對